2024年加密资产ETF全面开花：一年间资产规模激增400亿美元

2024年成为加密货币市场具有里程碑意义的一年。在经历了十年的多次拒绝后，美国终于在1月11日批准了比特币现货ETF的上市。这一决定引发了全球范围内加密资产ETF的快速发展,香港、澳大利亚等多个国家和地区也相继推出了比特币现货ETF产品。截至年底,美国加密ETF的资产规模已突破1200亿美元,香港也达到近5亿美元。

2024年见证了加密资产真正走向主流投资领域。根据最新披露的机构持仓数据,各类型机构投资者都开始持有加密ETF,包括捐赠基金、养老基金、对冲基金、投资顾问和家族办公室等。除了比特币和以太坊,Solana和XRP等其他数字资产的ETF也逐步进入公众视野,为2025年的进一步发展奠定了基础。

2024年加密现货ETF发展关键时间线

比特币现货ETF

• 1月11日,美国SEC正式批准比特币现货ETF上市
• 1月19日,比特币ETF管理资产规模超过白银ETF,成为美国第二大商品ETF类别
• 4月15日,香港原则上批准比特币和以太坊现货ETF
• 4月30日,6只虚拟资产现货ETF在港交所上市交易
• 6月4日,澳大利亚首只比特币现货ETF开始交易
• 9月23日,美SEC批准纳斯达克上市贝莱德比特币ETF期权
• 10月19日,SEC批准多种现货比特币ETF期权交易

以太坊现货ETF

• 4月24日,香港比特币和以太坊现货ETF正式获批
• 5月24日,美SEC批准首只以太坊现货ETF的19b-4文件
• 7月23日,美SEC正式批准以太坊现货ETF上市
• 11月8日,SEC推迟审批以太坊ETF期权

其他加密资产ETF

• 6月20日,北美首个Solana现货ETF申请提交
• 8月8日,巴西批准全球首支Solana现货ETF
• 11月22日,美国交易所向SEC提交4支Solana现货ETF上市申请
• 12月4日,灰度申请将Solana信托基金转为现货ETF

ETF市场表现数据

• 美国上市ETF总规模超10万亿美元,其中400亿美元投向加密货币
• 比特币ETF净流入占2024年美国ETF总净流入的3.5%
• 美国比特币现货ETF持有超113万枚BTC,超过中本聪持仓量
• 截至12月24日,美国比特币ETF累计净流入354.9亿美元,总资产1100亿美元
• 贝莱德IBIT规模达537亿美元,占比近50%
• 美国以太坊ETF累计净流入25.1亿美元,总资产123.5亿美元
• 灰度ETHE规模49.1亿美元,贝莱德36.5亿美元,两者占比69.3%

2025年ETF展望

• Solana ETF有望在2025年1月迎来首个审核期限
• Bitwise提交的10种加密货币指数ETF将于1月18日迎来首次审核
• 比特币和以太坊组合ETF将于1月30日首次审核
• XRP、Litecoin、HBAR等加密资产ETF也在等待批准
• 以太坊ETF期权预计将在2025年4月9日左右获得最终决定

业内普遍预期,2025年将有更多加密资产进入ETF领域。尽管监管挑战仍存,但机构投资者的持续参与和市场成熟度的提升,将为加密行业的发展提供动力。加密资产有望成为全球投资组合的重要组成部分,推动传统金融与数字资产的深度融合。