Piyasa Sinyallerini Analiz Etme: Değişken Piyasalarda Dip Noktayı Yakalamak

Hızla değişen kripto para piyasasında, dip sinyallerini doğru bir şekilde kavramak her yatırımcı için zorunlu bir derstir. Bu makalede, piyasanın anahtar sinyallerini tanımlama yöntemlerini paylaşacağım, bu sayede riskin arkasındaki psikolojik mekanizmayı daha iyi anlamanıza yardımcı olacak ve bu içgörüleri potansiyel piyasa diplerini yakalamak için kullanabileceksiniz.

1. Konsensüs oranı düşük olan projeler genellikle önce düşer.

Belirsizlik ortaya çıktığında, yatırımcılar genellikle öncelikle güven duymadıkları varlıkları satma eğilimindedir. Bu da, düşük konsensüse sahip kripto paraların genellikle piyasa ayarlamalarının başlangıcında büyük satışlarla karşılaşmasının nedenini açıklamaktadır.

Psikolojik açıdan bakıldığında, bu davranış oldukça anlaşılır. Diyelim ki aniden bir miktar paraya ihtiyacınız var, öncelikle nadiren kullandığınız veya değeri düşük olan eşyaları satmayı tercih edersiniz, değerli eşyalar yerine. Benzer şekilde, yatırımcılar piyasa beklentileri hakkında şüpheye düştüklerinde veya risk maruziyetlerini azaltmak istediklerinde, genellikle duygusal bağları daha düşük olan varlıkları nakde çevirmek için önce satarlar.

Bu fenomen, her Bitcoin yükseliş döneminde tekrar etmekte. Dikkate değer olan, altcoinlerin genellikle Bitcoin'in zirveye ulaşmasından sonra yükselmeye başlamadığı, aksine Bitcoin ile aynı anda yükselmeleridir. Ancak, genellikle Bitcoin'den daha önce zayıflık göstermeye başlarlar, birkaç hafta öncesinden zirveye ulaşmış olurlar.

Hassas yatırımcılar için bu önemli bir erken uyarı sinyali. Çoğu insan piyasanın yön değiştirmek üzere olduğunu henüz fark etmeden önce, risk azaltma önlemleri almak için erken harekete geçebilirler.

2. Riskli Varlıklar ve Mavi Çip Kripto Paraların Performans Farkı

Önceki mantığı sürdürerek, insanlar genellikle en değerli yüksek kaliteli varlıklarını olabildiğince uzun süre tutmaya çalışır, yalnızca zorunlu durumlarda isteksizce satılır.

Bu, en popüler kripto para birimlerinin genellikle piyasa düzeltmelerinde neden nispeten sağlam kalabildiğini açıklıyor. Ayrıca, her büyük piyasa düşüşünden birkaç hafta önce, "Herkes neden panik yapıyor? Bitcoin kesinlikle çok stabil" gibi ifadelerin internette neden bu kadar yaygın olduğunu da açıklıyor.

Genel olarak, piyasa satışlarının sıralaması şudur:

a) Öncelikle yüksek riskli altcoinler. b) İkincisi, ana akım mavi çip paralar. c) son olarak kapsamlı bir satış

3. Kendilik Etkisi'nin Ortaya Çıkması

Pazar zayıflığı genellikle daha fazla zayıflığa yol açar.

Büyük yatırımcılar talebin azaldığı bir ortamda satış yapmaya başladıklarında, genellikle piyasanın zayıf durumunu daha da kötüleştirir. Bu, dağıtım aşamasının tipik bir özelliğidir ve zayıf alım, talep tükenmesi, trend sapmaları gibi fenomenlerle kendini gösterir.

Riskli varlıkların özelliklerindeki değişim, deneyimli traderların stratejilerini yeniden değerlendirmelerine neden olacaktır.

Onlar şöyle düşünebilir: "En üstte satamadım ama piyasanın doğası değişti. Risk marjını azaltma veya pozisyonu kapatma zamanı."

"Eğer böyle bir düşüş çöküş sayılmıyorsa, o zaman hesabımda daha büyük bir risk ne var?"

Bu psikolojik değişim, daha büyük ölçekli bir satış dalgasını tetikleyebilir ve risk iştahının azalmasıyla ilgili olumlu bir geri bildirim döngüsü oluşturabilir; buna döngüsel etki denir.

4. Dalgalanma: Fırtına Öncesi Sükunet

Bitcoin büyük bir düşüşün eşiğine gelmeden önce, piyasada genellikle garip bir sessizlik ortaya çıkar: volatilite aniden düşer, fiyat dar bir aralıkta dalgalanır ve piyasa katılımcıları genel olarak kendinden memnun hisseder.

Sonra, aniden, çöküş geldi.

Pazar dengesizliğinin ve dengesizliğinin doğasını derinlemesine inceleyelim.

Piyasa katılımcıları, neyin yüksek fiyat neyin düşük fiyat olduğu konusunda giderek bir uzlaşmaya vardıklarında, piyasa dengelenmeye doğru ilerleyecektir. Bu bir "ortak dans" durumudur, yani dengedir.

Denge, huzuru ifade eder. Bilinen bilgiler tam olarak sindirilmiştir, spekülatif faaliyetler azalmış, dalgalanma ise düşmüştür.

Bu "ortak dans" bir tarafın bıktığını, yorgun olduğunu veya değişiklik yapmak istediğini hissedene kadar devam edecektir. Yani, alıcı veya satıcı tükenmiş durumda veya arz-talep dengesi değişmiştir.

Denge bozulduğunda, dengesizlik ortaya çıkar.

Fiyatlar, mevcut seviyelerden şiddetle sapmaya başladı. Değer belirsizleşiyor, volatilite hızla artıyor. Pazar, dengeyi yeniden bulma arayışında ve yeni bir denge noktası aramaya aktif olarak çalışacak.

Fiyatlar genellikle yüksek işlem hacmi seviyeleri, yoğun sipariş bölgeleri, toplam değer bölgeleri gibi en son dengelenmiş alanlara geri döner.

Tam olarak bu bölgelerde, en güçlü tepkiyi göreceksiniz.

"İlk test genellikle en iyi fırsattır". Sonraki test tepkileri giderek azalır. Durum giderek yapılandırılmış hale gelir. Fiyat yeni seviyelerde istikrara kavuşur. Volatilite daralır. Pazar yeniden dengeye ulaşır.

5. Satış Süreci ve Dip Belirleme

Teslimiyet satışları sonun başlangıcı değil, ortanın sona erdiğini gösterir.

a) Dağıtık Paraların Bitcoin ile İlişkisi

Bu döngüde, altcoin'ler genellikle Bitcoin çökmeden önce büyük satış sürecini tamamlar.

Son örneklerden biri olarak, bazı küçük kripto paralar, Şubat ayının sonunda Bitcoin'in büyük düşüşünden önce, zirve noktasından %88 oranında geri çekildi. Bu kural geçerliyse, piyasa tükenme sinyalleri ( ve dip göstergeleri ) ararken bunu önemli bir ticaret sinyali olarak alabiliriz.

Bitcoin hala şiddetli dalgalanırken ve yeni bir denge noktası ararken, en güçlü altcoinler genellikle önce görece güçlü bir tükenme belirtisi gösterir.

Kısacası, Bitcoin dengesizliğin son aşamasına girdiğinde, kaliteli alternatif paralara odaklanmalı ve denge pozisyonları oluşturma fırsatlarını aramalısınız.

Pazar katılımcıları olarak, bu sapma fenomenlerini yakalamayı hedefliyoruz.

Kendimize sormalıyız: "Piyasa ivmesi değişti mi?" "Dalgalanma daralıyor mu?" "Satış hızı yavaşlıyor mu?" "Bitcoin düşük seviyelere düştüğünde, hala istikrarlı kalabilir mi?"

İkinci çeyreğin dip sinyalleri başlıca şunlardır:

1. Momentum zayıflıyor ( bazı küçük coinlerin performansı )
2. SFP, sapma ( bazı yeni nesil kamu zincirleri )
3. Bitcoin'a kıyasla daha yüksek dip seviyeleri oluşturmak ( bazı meme coin'lerin performansı )

Altcoin'lar genellikle önce düşer, ancak Bitcoin dip yaptığında düşüş hızı yavaşlar.

Bu, kaliteli altcoinleri ayırt etmenin anahtarıdır.

Zayıf kripto paralar zayıf performans göstermeye devam edecek.

Ve güçlü para birimleri, piyasa koşullarının tamamen başlamasından önce sessizce hazırlık yaparak konum alacak.

b) Bitcoin ile S&P 500 arasındaki ilişki

Şimdi, bu makalede tartışılan tüm kavramları bir araya getirecek küçük bir alıştırma yapalım, belki aşağıdaki olgular daha mantıklı hale gelecektir:

• 2023 Yazı: Bitcoin, S&P 500'den önce zirveye ulaştı ve dip oluşturma sürecini daha erken tamamladı.
• 2024 Yazı: Bitcoin, S&P 500'den önce zirveye ulaştı ve makro faktörlerin neden olduğu S&P düşüşünü düşük seviyelerde sindirdi.
• 2025'ten bugüne: Bitcoin hala S&P 500'den önce zirve yaptı ve aralık diplerinde S&P'nin %20'lik çöküşüne maruz kaldı.

Temel Sonuç

Piyasa tabanı oluşturma, aniden tamamlanan bir süreç değil, kademeli bir süreçtir: genellikle öncelikle altcoinler → ardından Bitcoin → en son olarak S&P 500.

İşlem noktaları: Piyasa yapısının evrim sürecine odaklanmak, yalnızca kısa vadeli duygu dalgalanmalarını takip etmek yerine.